--- title: "巴西选择性税临时令本周五大限，推迟或推高CBS税率，在巴中资需重估2027税负" slug: cbs-20260928-277bf6 type: news direction: 巴西 category: 税务合规 published: 2026-09-28 source_url: https://valorinternational.globo.com/economy/news/2026/09/28/selective-tax-delay-could-raise-levy-on-goods-and-services.ghtml source: "Valor International" url: https://chinabrazilinsight.com/news/cbs-20260928-277bf6 event_type: 监管变化 verification: unverified content_level: 编辑整理 --- # 巴西选择性税临时令本周五大限，推迟或推高CBS税率，在巴中资需重估2027税负 > 巴西政府须在10月2日前发布选择性税临时令，否则2027年1月无法开征；若推迟至11月，420亿雷亚尔收入缺口可能通过提高CBS税率弥补，在巴中资制造、贸易及消费品企业2027年合规成本面临上行风险。 ## 为什么值得关注 10月2日大限决定2027年选择性税能否开征；若推迟，420亿雷亚尔缺口或推高CBS税率，在巴中资全行业税负面临上行。 巴西卢拉政府须在本周五（10月2日）前发布临时总统令，设定选择性税（Selective Tax）税率，才能确保该税种于2027年1月1日生效——该税需在措施公布后等待90天方可开征。但据Valor报道，政府政治派系担心反对派在竞选期间借题攻击卢拉，措施推迟至选举后的可能性正在上升。若拖至11月，2027年预算案中预计的420亿雷亚尔选择性税收入将损失一个月入库，经济官员已开始讨论通过提高商品与服务贡献税（CBS）税率来弥补缺口。对在巴中资企业而言，这意味着2027年税改切换期的整体税负存在被推高的现实风险。 按照巴西消费税改革安排，选择性税是针对被认为有害健康或环境的商品和服务设立的监管性税收，适用范围包括车辆、船只和飞机、香烟及其他烟草制品、酒精饮料、含糖饮料、矿物产品以及博彩竞赛和梦幻体育（含已被政府禁止的在线博彩）。税率和征收规则原定今年通过普通立法确定，以便2027年开征。政府最终选择临时总统令路径，原因是90天等待期自公布之日起算，只有在本周五（10月2日）前公布，才能赶上2027年1月1日的生效节点。截至上周，措施发布时间仍未最终拍板，决定权在卢拉总统手中。 政府内部存在明显分歧。财政部希望9月公布措施以确保1月开征，并已努力与受影响行业达成协议、推动国会通过；但政府政治派系倾向于等到选举第二轮结束后再发布，以免该议题在竞选期间被反对派利用。官员私下承认，提案仍可能推迟至11月。与此同时，经济官员已开始评估延迟带来的收入影响：提交国会的2027年年度预算案预计选择性税明年收入为420亿雷亚尔，假设应税事件从1月开始、收入从2月到达国库；若临时令11月才发布，税收可能2月才开始征收，资金3月才进入政府金库，政府将损失一个月选择性税收入。据Valor了解，讨论中的一种可能性是通过提高CBS税率来弥补缺口。CBS是改革创设的联邦税，将从2027年1月1日起取代社会一体化计划（PIS）、社会保障融资贡献（Cofins）、保险相关金融交易税以及部分工业产品税（IPI）。其他方案也在考虑中，包括若选择性税延迟则采用过渡机制，这可能需通过另一项临时总统令完成立法变更。所有提案均未最终确定，讨论因问题敏感性而私下进行。 从在巴中资企业的触点看，底稿未涉及中资企业的直接影响，但传导机制清晰。第一，CBS将取代PIS/Cofins等多项联邦税，覆盖几乎所有商品和服务流通环节，在巴中资制造、贸易、跨境电商及消费品企业均在其税基之内；若CBS税率因选择性税缺口而上调，采购、进口、销售全链条的税负将同步抬升。第二，选择性税本身针对车辆、酒精饮料、含糖饮料、矿物产品等品类，涉及中国对巴出口的汽车及零部件、消费电子（若被归入相关类别）、两轮车、饮料原料及矿产品贸易商，需关注最终征税范围是否外溢至其产品线。第三，巴西联邦审计法院（TCU）正在等待选择性税措施或过渡方案，才能计算CBS税率——这意味着CBS最终税率目前仍无法锁定，中资企业2027年预算和定价模型缺乏确定性参数。第四，若延迟导致过渡机制出台，可能引发新一轮立法变更，合规团队需预留应对二次调整的窗口。 CBI 解读：底稿显示，选择性税延迟与CBS税率上调之间存在制度性联动——税改要求新旧制度过渡期间整体税负占GDP比重保持稳定，计算时同时考虑2027年CBS和选择性税收入。Bichara Advogados创始合伙人Luiz Gustavo Bichara明确指出，没有选择性税，替代方案就是提高CBS负担，等于全社会通过更高的CBS承担选择性税成本。CBI 认为，这一机制对中资企业的含义是：即便自身产品不属于选择性税征税范围，也可能因CBS上调而被间接加税，税负转嫁路径并非按“有害商品”划分，而是按CBS的普遍征收属性扩散。CBI 观察，当前最大不确定性不在税率高低，而在时间表——10月2日是否发布临时令，将直接决定2027年1月能否开征，以及TCU能否启动CBS税率计算。若推迟至11月，企业2027年定价、合同税负条款和现金流安排都需按“CBS可能上调”的情景重做压力测试。 待观察：第一，本周五（10月2日）是否发布选择性税临时总统令，这是判断2027年1月能否开征的唯一硬节点。第二，若推迟，11月发布后TCU何时启动CBS税率计算，以及是否同步出台过渡机制立法。第三，2027年年度预算案中420亿雷亚尔选择性税收入假设是否被官方修正，以及财政部是否公开讨论CBS上调幅度。 ## CBI 观察 底稿显示，税改要求过渡期整体税负占GDP比重稳定，选择性税缺位时CBS上调是讨论中的替代方案。CBI 认为，中资企业即使不生产选择性税应税商品，也可能通过CBS普遍征收机制被间接加税；当前核心风险是时间表不确定导致2027年税负参数无法锁定。 --- 来源: Valor International 发布: 2026-09-28 © China Brazil Insight — https://chinabrazilinsight.com/news/cbs-20260928-277bf6